今年以來(lái)，受疫情影響，實(shí)體企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型進(jìn)一步加快，私募機(jī)構(gòu)高度關(guān)注移動(dòng)辦公，工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，制造企業(yè)供應(yīng)鏈安全等數(shù)字化轉(zhuǎn)型相關(guān)投資機(jī)會(huì)多位私募表示，各企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型挑戰(zhàn)與發(fā)展機(jī)遇并存不少證券私募將數(shù)字化轉(zhuǎn)型作為重點(diǎn)投資主題，從基本面角度進(jìn)行前瞻性研究和機(jī)會(huì)布局

企業(yè)轉(zhuǎn)型挑戰(zhàn)與機(jī)遇并存。

疫情對(duì)很多實(shí)體企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生了重大影響方資本分析認(rèn)為，在常態(tài)化疫情防控背景下，對(duì)于制造企業(yè)和服務(wù)企業(yè)而言，數(shù)字化轉(zhuǎn)型的挑戰(zhàn)與機(jī)遇并存制造企業(yè)正在加大對(duì)數(shù)字化，智能化轉(zhuǎn)型的投入

凱資本創(chuàng)新研究院董事總經(jīng)理周軍進(jìn)一步表示，在疫情防控常態(tài)化的背景下，制造業(yè)主要面臨兩個(gè)挑戰(zhàn):一是供應(yīng)鏈安全，二是在員工可能不全部到崗的情況下，如何保證正常生產(chǎn)。

從企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的機(jī)會(huì)來(lái)看，國(guó)芳資本表示，從機(jī)構(gòu)近兩年一直關(guān)注的半導(dǎo)體，新能源等行業(yè)的客戶來(lái)看，很多科技型企業(yè)在成本可控的新生產(chǎn)線設(shè)計(jì)上，大多采用了自動(dòng)化，無(wú)人化的方案。

創(chuàng)投機(jī)構(gòu)細(xì)分。

2020年以來(lái)，國(guó)內(nèi)多家創(chuàng)投機(jī)構(gòu)在相關(guān)細(xì)分領(lǐng)域展開(kāi)深度投資布局。

周軍表示，從互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用來(lái)看，國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域的重大投資趨勢(shì)是從過(guò)去10年的消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)到未來(lái)10年的產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)在疫情背景下，大量制造企業(yè)需要盡可能安全，快速，低成本地轉(zhuǎn)型基于這種理解，連凱資本的首選細(xì)分市場(chǎng)包括安全數(shù)字工具軟件和針對(duì)特定行業(yè)或場(chǎng)景的可重用軟件服務(wù)業(yè)方面，主要看好的賽道是能夠適應(yīng)疫情防控下消費(fèi)模式變化，通過(guò)數(shù)字營(yíng)銷(xiāo)擴(kuò)大線上客流的成長(zhǎng)型企業(yè)從具體項(xiàng)目來(lái)看，連凱資本此前投資的以航天云網(wǎng)，海爾kaos為代表的工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)企業(yè)，主要從事幫助制造企業(yè)實(shí)現(xiàn)制造流程的數(shù)字化，智能化該機(jī)構(gòu)投資的安田科技作為綜合安全廠商，在基于能力的安全市場(chǎng)非常突出，是供應(yīng)鏈安全基礎(chǔ)的使能者整體來(lái)看，相關(guān)企業(yè)除了頭部的特點(diǎn)和優(yōu)秀的產(chǎn)品能力外，還有幫助下游廠商輕量化，快速實(shí)現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的共性

方資本表示，中國(guó)制造業(yè)整體數(shù)字化，智能化升級(jí)是大勢(shì)所趨，工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用和工業(yè)軟件將有良好的投資機(jī)會(huì)未來(lái)能夠服務(wù)于中國(guó)持續(xù)快速增長(zhǎng)行業(yè)的數(shù)字化相關(guān)企業(yè)，可能更有成長(zhǎng)潛力，比如垂直面向半導(dǎo)體，碳中和，新能源等領(lǐng)域的數(shù)字化企業(yè)

看好二級(jí)市場(chǎng)機(jī)會(huì)

從二級(jí)市場(chǎng)進(jìn)一步投資的角度，劉仁資產(chǎn)創(chuàng)始人兼投資總監(jiān)劉俊剛表示，數(shù)字化轉(zhuǎn)型是企業(yè)發(fā)展的必由之路，也是中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然趨勢(shì)，而疫情防控的常態(tài)化無(wú)疑加速了這一進(jìn)程在此背景下，相關(guān)的投資機(jī)會(huì)不僅僅是主題性機(jī)會(huì)，未來(lái)優(yōu)秀的上市公司必須有實(shí)質(zhì)性的業(yè)績(jī)支撐其中，劉仁資產(chǎn)重點(diǎn)關(guān)注a股和港股市場(chǎng)的三個(gè)機(jī)會(huì)一是新基礎(chǔ)設(shè)施，包括受益于企業(yè)信息技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施快速進(jìn)步的IT硬件相關(guān)公司，二是移動(dòng)辦公，工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，網(wǎng)絡(luò)及供應(yīng)鏈安全等相關(guān)供應(yīng)商，三是能源化工，交通運(yùn)輸工具，醫(yī)藥生物，金融等重點(diǎn)領(lǐng)域的軟件企業(yè)

奶酪基金擬任基金經(jīng)理莊洪東表示，上半年，上海，深圳等城市發(fā)生階段性疫情，對(duì)該地區(qū)工業(yè)生產(chǎn)造成明顯影響這意味著工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的機(jī)會(huì)可能更加明確此外，目前國(guó)內(nèi)部分互聯(lián)網(wǎng)上市公司在云計(jì)算，大數(shù)據(jù)處理等方面逐漸轉(zhuǎn)向產(chǎn)業(yè)需求領(lǐng)域，前期股價(jià)調(diào)整幅度較大，值得關(guān)注，投資者還可以關(guān)注在港股上市的互聯(lián)網(wǎng)頭部企業(yè)的布局機(jī)會(huì)

此外，星石投資首席研究官雷進(jìn)一步指出，在疫情常態(tài)化防控的大背景下，B端的辦公和生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)場(chǎng)景確實(shí)發(fā)生了深刻的變化，并由此產(chǎn)生了大量的相關(guān)需求這可能不是某個(gè)生產(chǎn)和服務(wù)環(huán)節(jié)的變化，更多的是整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的變化考慮到后疫情時(shí)代數(shù)字化有望更深入地應(yīng)用于各個(gè)領(lǐng)域，各個(gè)板塊都可能出現(xiàn)與數(shù)字化主題相關(guān)的投資機(jī)會(huì)